Jan Magnus Moberg
Aksjemarkedets mikrostruktur
Avhandlingen består av fire artikler som omhandler aksjemarkedets mikrostruktur.
I den første delen av avhandlingen presenteres og sammenlignes forskjellige metoder for å håndtere data fra NYSE Trade and Quoting Database.
Det andre arbeidet studerer i hvilken grad forskjellige tids lag påvirker estimatet av "effective bid-ask spread" for et utvalg aksjer.
I de to siste arbeidene anvendes intradagdata fra Oslo Børs. Først studeres sammenhengen mellom avkastning og ordrestrøm på Oslo Børs og i hvilken grad ordrestrøm kan forklare avkastningen til de 25 mest likvide aksjene på denne børsen.
Hovedveileder: Associate professor Jonas Andersson
